Afrique du Sud : des actionnaires d'ABC réclament deux administrateurs

Une demande d'assemblée portée par 76% du capital

Des actionnaires d'Africa Bitcoin Corporation (ABC) réclamant près de 76% des actions ordinaires émises exigent la tenue d'une assemblée générale pour voter la nomination de deux nouveaux administrateurs non exécutifs, rapporte ITWeb Africa. Parmi eux figure WGW Capital, véhicule détenu par un trust familial dont les bénéficiaires incluent l'ancien directeur général Warren Wheatley et sa famille proche.

La démarche intervient après les sanctions prononcées par le régulateur sud-africain, qui ont entraîné l'exclusion de trois dirigeants du secteur financier pour vingt ans et des amendes cumulées de 9 millions de rands.

Le conseil reconnaît la validité juridique mais refuse

Le conseil d'administration a admis que la demande était juridiquement fondée, tout en indiquant qu'il ne soutenait pas les nominations proposées. Il invoque des préoccupations liées à la gouvernance et à l'intégrité réglementaire au vu des circonstances exceptionnelles que traverse le groupe, précisant que sa position ne porte pas sur l'expérience ou les compétences des candidats, dont l'identité n'a pas été communiquée.

ABC a indiqué qu'il convoquerait l'assemblée conformément aux exigences légales et réglementaires applicables. L'identité des administrateurs proposés, les précisions sur la position du conseil et la date de la réunion seront annoncées en temps voulu.

Des sanctions liées à la manipulation alléguée d'actions Altvest

Warren Wheatley avait été suspendu à titre conservatoire fin août, Stafford Masie prenant la direction générale après les sanctions de la Financial Sector Conduct Authority (FSCA) visant Wheatley et deux autres dirigeants pour manipulation alléguée d'actions Altvest. La société a informé ses actionnaires des sanctions le 1er septembre, sans disposer des détails des ordonnances.

Le régulateur sud-africain allègue que Wheatley, le directeur des investissements Akshay Karan et Tatum Keshwar-Wheatley, cofondatrice et épouse de Wheatley, qui dirigeait les fonctions médias et relations investisseurs, ont participé à une manipulation des cours. Selon la FSCA, les trois ont agi de concert pour gonfler artificiellement le cours d'Altvest et créer une impression trompeuse de demande et d'activité de trading alors que la société était cotée à la Cape Town Stock Exchange.

La FSCA précise que ces faits se sont produits à l'époque où ils occupaient ces fonctions chez Altvest Capital, renommée Africa Bitcoin Corporation en septembre dernier. Altvest avait été cotée à la Cape Town Stock Exchange en mai 2022, avant de rejoindre l'AltX de la JSE en octobre 2024. La manipulation alléguée remonte à septembre 2022, quatre mois seulement après l'introduction en bourse, selon le régulateur.

À cette période, WGW détenait 34% d'Altvest, Wheatley exécutant des transactions via le compte de trading de la société en sa qualité d'administrateur de WGW Capital. Tatum Keshwar Investments détenait 17% d'Altvest, Keshwar-Wheatley passant des ordres par le compte de trading de cette entité, toujours selon la FSCA.

Le régulateur a interdit à Wheatley de fournir ou de participer à la fourniture de produits ou services financiers, d'exercer comme personne clé d'institutions financières ou de leur fournir des services pendant vingt ans, l'écartant de fait des services financiers régulés pour deux décennies. Keshwar-Wheatley a également été sanctionnée et exclue, avec une amende de 3 millions de rands, tandis que Karan a écopé d'une amende de 1 million de rands.

Démission et direction intérimaire

ABC avait indiqué début septembre que les décisions de la FSCA avaient des implications immédiates, entraînant des mesures conservatoires et des changements au sein du conseil. La société a précisé que les ordonnances ne visaient aucune entité du groupe, tout en notant que les dirigeants entendaient contester la sanction.

« Les arrangements de direction intérimaire et les restrictions… font partie de la réponse immédiate du conseil pour protéger la position réglementaire du groupe et préserver la gouvernance et la continuité opérationnelle », a déclaré ABC.

Warren Wheatley avait annoncé sa démission de la direction générale deux semaines plus tôt, quelques semaines après avoir écopé d'une amende de 5 millions de rands et d'une exclusion de vingt ans pour des transactions portant, selon lui, sur 50 actions d'une valeur de 301 rands.

« Quitter l'entreprise est profondément difficile. J'ai bâti cette société depuis le départ, avec beaucoup d'autres », affirme Wheatley.

L'ancien dirigeant assure que l'équipe a construit l'entreprise « pendant une pandémie, avec nos propres capitaux et d'innombrables heures. Notre équipe croyait en sa raison d'être bien avant que le succès soit acquis. Ce même engagement explique pourquoi l'intérêt supérieur de l'entreprise doit passer avant le mien ».

Wheatley qualifie sa démission de « volontaire et sans aucune reconnaissance de faute, et sans renoncer à mes droits devant le Financial Services Tribunal ». Il compte « poursuivre ces recours et répondre à chaque question qui me sera posée ».

ABC indique dans une annonce du Stock Exchange News Service que « le conseil continuera d'agir de manière indépendante et dans l'intérêt supérieur de la société et de toutes ses parties prenantes ». Stafford Masie reste directeur général par intérim, le conseil poursuivant la recherche d'un titulaire permanent.